Saada oma head tööd teadmistebaasi on lihtne. Kasutage allolevat vormi

Üliõpilased, magistrandid, noored teadlased, kes kasutavad teadmistebaasi oma õpingutes ja töös, on teile väga tänulikud.

Sarnased dokumendid

kursusetöö, lisatud 29.05.2016


Mõisted "finantsplaneerimine" ja "finantsprognoosimine", nende koht finantsjuhtimissüsteemis. Finantsplaanide tüübid, nende omadused. Peamised finantsplaneerimise probleemid aastal Venemaa Föderatsioon ja juhiseid selle parandamiseks.

kursusetöö, lisatud 27.04.2011


Finantsjuhtimise põhijooned. Finantsplaneerimise ja prognoosimise sisu ja põhiülesanded. Olemus ja liigid finantskontroll. Riigi eelarve väljatöötamine ja täitmine. Finantsjuhtimise tõhususe hindamine Venemaal.

kursusetöö, lisatud 30.01.2012


Teoreetilised aspektid finantsplaneerimise kontseptsioonid ja olemus mittetulundusühingud. Finantsplaanide tüübid, nende elluviimise etapid ja meetodid. Probleemid finantsplaneerimisel eelarvelised organisatsioonid, selle parandamise viisid ja väljavaated.

kursusetöö, lisatud 18.04.2011


Finantsplaani roll äriplaanis. Finantsplaneerimise olemus ja sisu. Finantsplaneerimise meetodite liigid ja omadused. Finantsplaanide tüübid ja nende roll ettevõtte juhtimises. Kasumi planeerimine ettevõttes Rubicon LLC.

kursusetöö, lisatud 12.01.2010


Rahanduse ja finantsplaneerimise mõiste, olemus ja funktsioonid. Finantsplaan äriplaani lahutamatu osana. Finantsplaneerimise meetodid. Finantsplaanide tüübid ja nende roll ettevõtte juhtimises. Ettevõtte "Siluett" finantsdokumendid.

kursusetöö, lisatud 14.01.2014


Finantsplaneerimise ja prognoosimise eesmärk, eesmärgid, põhimõtted. Peamised finantsjuhtimise meetodid: koefitsient, normatiiv, tasakaal, programm-eesmärk, eksperthinnangud. Tulevaste, praeguste ja tegutsevate finantsplaanide omadused.


Materjali uurimise mugavuse huvides jagame artikli teemadeks:

Finantsplaneerimise eesmärgid on:

Kauplemisprotsessi tagamine on vajalik;
- asutamine koos eelarve, pankade ja teiste töövõtjatega;
- kõige tulusamate finantsinvesteeringute suundade väljaselgitamine;
- Kasumlikkuse suurendamine finants majanduslik tegevus;
- kontroll hariduse ja kulutuste üle Raha.

Finantsplaan on ettevõtte äriplaani lahutamatu osa. Äriplaani väljatöötamisel on kavas lähtuda sellest, et ettevõtte arengu rahastamiseks vajalike vahendite määramine hõlmab selle plaani hindamist kui investeerimisprojekt. See tähendab, et planeeringuga kavandatud ettevõtted peavad olema nendega põhjendatud.

Äriplaanis on kahte tüüpi finantsplaneerimist: strateegiline ja taktikaline.

Strateegiline (perspektiivne) finantsplaan on ettevõtte eesmärkide ja eesmärkide, investeerimisstrateegia ja oodatava säästu elluviimise vorm. Strateegilise finantsplaneerimise alus, mis on üks ärisaladused ettevõtted, - kapitalinõuete määramine rakendamiseks ettevõtlustegevus. Taktikaline finantsplaan on ettevõtte iga-aastane tulude ja kulude saldo. Inflatsiooni mõttes finantsplaanid koostatakse kvartali kohta ja korrigeeritakse inflatsiooniindeksiga.

Finantsplaani koostamise eesmärk on siduda ettevõtte tulud vajalikud kulutused. Kui tulud ületavad kulusid, kantakse ülejääk reservfondi; kui kulud ületavad tulu, määratakse puudujäägi suurus finantsressursid.

Ettevõte saab emiteerimisega koguda lisavahendeid väärtuslikud paberid, krediitide või laenude saamine, sponsorpanused jne.

Finantsplaanis seotakse konkreetne seos iga investeeringu või fondi liigi ja nende rahastamise allika vahel. Selleks koostatakse tšekk (maletabel), mille vertikaalsetes veergudes antakse rahaliste vahendite kasutamise juhised ning horisontaalsetes veergudes - finantseerimisallikad, mis vastavad kulutustele ja tulu osad tasakaalu. Malelaud võimaldab tuvastada ressursside kasutamise sihipärasust ning tulud ja kulud kirjete kaupa tasakaalustada.

Finantsplaani peamised tulukirjed on kasum, pangalaenud ja muud tulud ja laekumised; peamisteks kuluartikliteks on maksusoodustused, kapitaliinvesteeringute kulud, vahendid pangalaenude ja nende intresside ning kasvu tagasimaksmiseks, mahaarvamised sihtfondidesse ning muud kulud ja mahaarvamised.

Praktikas konkretiseerivad finantsplaanid strateegilised. Taktikalised plaanid on omakorda üksikasjalikud läbi operatiivplaneerimine, milleks on operatiivsete finantsplaanide väljatöötamine: kassaplaan, krediidiplaan, maksekalender jne.

Rahaplaan kajastab ettevõtte rahavoogusid perioodil teatud periood(enamasti veerandid). Just puudulik sularahahaldus on peamine finants- ja majandusraskuste põhjus, mistõttu on ettevõtte maksevõime parandamiseks oluline kassaplaanide koostamine ja kontroll nende täitmise üle.

Krediidiplaan - laenatud raha laekumise plaan ja võlgade tagasimaksmise graafik. Tavaliselt väljastatakse krediidiintressimäärana.

Maksekalendrid, mille ajahorisont jääb vahemikku 5 kuni 30 päeva, kajastavad operatiivseid andmeid ettevõtete raha liikumise ja jääkide kohta.

Lõppkokkuvõttes on finantsplaneerimise eesmärk tagada ettevõtte käsutuses olevate rahaliste ressursside ratsionaalne ja tõhus kasutamine.

Finantsplaneerimine ettevõttes

Peatugem finantsküsimusel, mis mängib ülimat rolli. Ettevõtte juhtkond peab teadma, milliseid majandustegevuse valdkonna ülesandeid saab järgmiseks perioodiks kavandada. Ettevõtte tegevusest huvitatud isikud seavad oma töö tulemustele teatud nõuded. Teatud tüüpi tegevuste planeerimisel on vaja teada, milliseid majanduslikke ressursse on ülesannete täitmiseks vaja. See puudutab näiteks planeerimist kapitali kaasamise valdkonnas (laenude ostmine, suurendamine jne) ja investeeringute mahu määramist.

Eelarveplaanide elluviimisel on vajalik büroo tegelikud tegevuse tulemused fikseerida. Võrreldes tegelikke arve kavandatutega, on võimalik läbi viia nn eelarve kontroll. Selles mõttes pööratakse põhitähelepanu näitajatele, mis kalduvad planeeritust kõrvale ning analüüsitakse nende kõrvalekallete põhjuseid. Seega täieneb teave ettevõtte tegevuse kõigi aspektide kohta. Eelarve kontroll võimaldab näiteks välja selgitada, et mis tahes ettevõtte tegevusvaldkondades ei täideta kavandatud plaane rahuldavalt. Võib muidugi eeldada olukorda, kus selgub, et eelarve ise on koostatud ebarealistlike eelduste põhjal. Mõlemal juhul on juhtkond huvitatud selle kohta info saamisest, et teha vajalikke toiminguid, s.o. muuta plaanide elluviimise viisi või vaadata üle eelarve koostamise aluseks olevad sätted.

Eelarve on kuludes väljendatud tegevusprogramm (plaan) tootmise, tooraine või kauba hankimise, valmistatud toodete müügi jms valdkonnas.

Tegevusprogramm peaks ette nägema üksikute tegevuste ajalise ja funktsionaalse koordineerimise (koordineerimise). müük sõltub näiteks tarnija eeldatava hinna väärtusest ja tootmistingimustest; toodetud toodete arv - eeldatavast müügimahust; müügihinna väärtus - milliste toorainete ja materjalide ostumahtudel on tootmis- ja müügiprogramm ette nähtud jne.

Järgmise perioodi eelarve koostamisel tuleks otsus teha eelnevalt, enne selle perioodi tegevuste algust. Sel juhul on suurem tõenäosus, et planeerijatel jääb piisavalt aega alternatiivsete ettepanekute esitamiseks ja analüüsimiseks, kui olukorras, kus otsus tehakse päris viimasel hetkel. Teisisõnu sisse viimane näide ettevõttel on oht minna kergema vastupanu teed.

Üksuse eelarve (plaani) kinnitamine ettevõtte juhtkonna poolt on signaaliks, et edaspidi tehakse tegevusotsuseid selle üksuse tasandil (detsentraliseeritud), kui need ei ületa eelarve piire. Kui osakondade tasandil eelarveid välja ei töötata, ei kaldu ettevõtte juhtkond tõenäoliselt tegevusotsuste tegemise protsessi detsentraliseerima.

Ettevõttesisese planeerimise töö korraldus sõltub ettevõtte suurusest. Väikestes ettevõtetes jagunemist pole juhtimisfunktsioonid selle sõna otseses tähenduses ning juhtidel on võimalus iseseisvalt kõikidesse probleemidesse süveneda. Suurtes ettevõtetes peaks eelarve koostamine olema detsentraliseeritud. Just osakondade tasemele on koondunud ju kõige suurema kogemusega personal tootmise, hanke, müügi, operatiivjuhtimise jms vallas. Seetõttu tehakse just alajaotistes ettepanekud tegevuste kohta, mida oleks soovitav edaspidi ette võtta.

Osakondade eelarveid ei töötata välja üksteisest isoleeritult. Arvutades näiteks planeeritud müüginumbreid ja seega ka katte suurust, on vaja teada tootmistingimusi ja planeeritud müügihindu. Tõhusa koordineerimissüsteemi tagamiseks töötavad paljud ettevõtted välja eelarve koostamise juhendi, mis sisaldab ajakava, samuti ülesannete ja vastutuse jaotust eelarvenäitajate arvutamisel.

Tavaliselt on eelarvestamise (plaanide) töö korraldamiseks kaks skeemi: ülalt-alla meetodil ja alt-üles meetodil. Esimese meetodi järgi algab eelarvestamise töö "ülevalt", s.o. ettevõtte juhtkond määrab eesmärgid ja eesmärgid, eelkõige kasumieesmärgid. Seejärel lisatakse need näitajad ettevõtte struktuuri madalamatele tasanditele liikudes üha detailsemal kujul osakondade plaanidesse. Teine meetod toimib vastupidiselt. Näiteks alustavad müüginäitajate arvutamist üksikud müügiosakonnad ja alles siis koondab ettevõtte müügiosakonna juht need näitajad ühtsesse eelarvesse, mille saab hiljem lisada ettevõtte üldeelarvesse lahutamatu osana. ettevõte. Praktikas on ebaotstarbekas kasutada ainult ühte neist meetoditest. Planeerimine ja eelarve koostamine on pidev protsess, mille käigus on vaja pidevalt kooskõlastada erinevate osakondade eelarveid.

Ettevõte peab planeerima ja kontrollima kahte peamist majandusvaldkonda. Räägime tema töö tasuvusest (kasumlikkusest) ja finantsseisundist. Seetõttu on kasumieelarve ja finantsplaan ettevõttesisese planeerimise kesksed elemendid.

Tulevase perioodi kasumieelarve kujunemise loomulikuks aluseks on kasumiaruanne. Kasumiaruanne kajastab möödunud perioodi majandustulemusi. Selline teave on prognoosi tegemisel loomulikult väga oluline. majandustulemusi tulevikuks kavandatud tegevustest.

Isegi kui järgmisel aastal on kavandatud samad toimingud, mis tehti aruandeaastal, erineb järgmise aasta tulude summa aruandes kajastatud tulude summast. Eelmisel aastal. Fakt on see, et ettevõtte välistingimustes toimub kogu aeg muutusi.

Makromajanduslikud tegurid võivad muutuda näiteks inflatsiooni, valuutasuhete muutuste ja tulupoliitika mõjul. Võib eeldada, et see muudab majandusseadusandlust. Nõudluse struktuur üksikutes turusegmentides võib rahvastiku struktuuri muutuste tõttu muutuda.

Finantsplaneerimise kvaliteedi eriline tähtsus ettevõtetes kasvab. Ettevõtte finantsplaan on omavahel seotud ettevõtte majandustegevuse planeerimise muude aspektidega. Nende hulka kuuluvad toodete, tooraine, tootmise, reklaami, investeeringute, uurimis- ja arendustegevuse plaanid, laenatud vahendite (krediidi ja muudest allikatest) kaasamine ja tagastamine, tulude jaotamine, samuti kuluprognoosid.

Finantsplaani otseseks aluseks on prognoosilised arvutused toodete müümiseks tarbijatele või nende müügiplaanid, mis põhinevad tellimustel, toodete ja kaupade nõudluse prognoosidel, nende müügihindade tasemetel ja muudel turuteguritel. Müüginäitajate alusel arvutatakse tootmismahud, toodete valmistamise, tööde teostamise ja teenuste osutamise kulud, samuti kasumid ja muud näitajad.

Ettevõtte finantsplaani eesmärk on ühelt poolt keskpika perioodi finantsväljavaadete prognoos, teiselt poolt aga ettevõtte jooksvate tulude ja kulude kindlaksmääramine. Finantsplaani koostab ettevõte aastaks jaotusega kvartalite kaupa, samuti 3-5 aastaks - aastate kaupa. See kajastab tulusid ja kulusid kirjete kaupa ning proportsioone vahendite jaotamisel.

Tuleb märkida, et aasta ja kvartali finantsplaanide raames ei mõjuta ettevõtte tegevuses kuusisesed kõrvalekalded plaanidest, mis mõjutavad ettevõtete finantsseisundit kuu jooksul, mis sagedamini juhtub kuu esimesed 15-20 päeva, mil ettevõtetel esineb tavaliselt tõrkeid seoses materiaalsete ja tehniliste ressursside lepingutingimuste puudujäägiga.

finantsplaneerimine ettevõtetes sõltub suuresti nende tootmistegevuse põhinäitajate prognooside kvaliteedist, turutingimustest, raharingluse olukorrast ja rubla kursist. Seetõttu on praegustes tingimustes võimalik rahaliste vahendite vajaduse alahindamine ja ettevõtete finantsseisundi muutused ning seetõttu on vaja ette näha rahalised reservid.

Planeeritud finantsbilansi ehk tulude ja kulude bilansi näitajate koosseisu määravad ühelt poolt raha laekumise allikad ning teiselt poolt finantsmajandusliku tegevuse käigus tehtud kulud ja kulud. . Koos sellega kajastab planeeritud tulude ja kulude bilanss finantssuhteid panga- ja kindlustussüsteemidega ning väärtpaberite soetamise ja emiteerimise toiminguid.

Lisaks tulude ja kulude tasakaalule sisaldab finantsplaan mitmete põhinäitajate arvutusi:

Tööstustegevusest saadav kasum;
- taastamise amortisatsiooni mahaarvamised;
- raha laekumine pikaajalise ja keskmise tähtajaga laenamise järjekorras;
- pankade laenuintressid, finantstulemused muudest tegevustest jne.

Ettevõtte planeeritud tulude ja kulude bilansi näitajate koosseis on kindel süsteem, mis võimaldab igal planeerimisperioodil määrata:

Kulude (kulude) allikad, nende suhe;
- kasutusaste ja -suunad, allikate jaotus;
- nende tasakaalustamine kulude või kuludega.

Seega kasutatakse ülejäänud osa kasumist pärast maksude tasumist ettevõtte vajadusteks, sealhulgas:

Finantsreservi moodustamine;
- rahastamine ja kasv käibekapitali;
- intresside maksmine pankadele nende poolt antud krediidiressursside eest;
- maksed emiteeritud väärtpaberite omanikele ja mida ettevõte rakendab oma töötajatele;
- kulud sotsiaal-kultuuriliste ja sotsiaalobjektide majanduslikuks ülalpidamiseks, muuks otstarbeks.

Kapitaliinvesteeringute kulude finantseerimine toimub põhivara täielikuks taastamiseks, seadmete, masinate ja materjalide üleliigsete varude investeerimisprotsessi kaasamiseks, kasumile suunatud kasumi, samuti omakapitali, vahendite kaasamise arvelt. sihtlaenude andmisest ja muudest allikatest jne.

Finantsplaneerimise meetodid

Finantsplaanide kvaliteet sõltub suuresti kasutatavatest planeerimismeetoditest.

Planeerimismeetod - näitajate arvutamise meetodid ja võtted.

Finantsplaneerimise osas on planeeritud väärtuste põhjendamiseks kuus meetodit.

Finantsplaneerimise "kahekordne" sisu (varade ja kohustuste ning laekumiste ja maksete planeerimine) peegeldab asjaolu, et finantseerimisel on kaks objekti: varad ja toimingud.

Finantseerimisvarade allikateks on kohustused, s.o. kohustusi. mis tulenevad ettevõttest kui subjektist ettevõtte poolt oma tegevuses kasutatavate ressursside omanikele, Need kohustused võivad olla võlg [s.o. laenatud], mis tagastatakse pärast nende eraldamise aegumist, ja omakapital [piiramatu], mis moodustab ettevõtte kohustused selle seaduslike omanike [aktsionäride] ees. osalejad]).

Finantseerimistoimingute allikad on likviidsed varad, mida saab kasutada maksevahendina (tavalised finantseerimistoimingute allikad on sularaha ja ärivara).

Finantsstabiilsus

Neljandas jaotises täidetakse töötajate ja töötajate palgakalender, mis näitab ettevõttele õigeaegselt (iga kuu konkreetsel päeval) tehtud sularahamaksete summa. Need summad vastavalt arveldus- ja sularahateenuste lepingule väljastab pank ettevõttele lepingus sätestatud tasu eest.

Vajaduse arvutamine lühiajaline laen teostatakse, kui ettevõte tunneb sellist vajadust. Sel juhul esitatakse pank Vajalikud dokumendid ja temaga sõlmitakse laenuteenuse leping. Sellele peaks aga eelnema mõistlik laenusumma arvutamine, aga ka summa, mis tuleb intresse arvesse võttes pangale tagastada.

Praegune finantsplaneerimine

Praegune planeerimine finantstegevus korraldus lähtub väljatöötatud finantsstrateegiast ja finantspoliitika finantstegevuse teatud aspektide kohta. Seda tüüpi finantsplaneerimine seisneb konkreetset tüüpi jooksvate finantsplaanide (eelarvete) väljatöötamises, mis võimaldavad organisatsioonil määrata tulevaseks perioodiks kõik oma arengu rahastamise allikad, kujundada tulude ja kulude struktuuri, tagada pideva maksevõime ning määrata ka kindlaks. varade ja kapitali struktuur planeerimisperioodi lõpus.

Kehtiv finantsplaan on koostatud perioodiks üks aasta, jaotatuna kvartalite kaupa, kuna selline ajavahemik vastab aruandeperioodi seaduses sätestatud nõuetele. Praegust planeerimist käsitletakse lahutamatu osana perspektiivne plaan ja on selle näitajate spetsifikatsioon. Viimasel ajal kasutavad organisatsioonid üha enam struktuuriüksuste ja organisatsiooni kui terviku tegevuste süsteemi, mida rakendatakse rahaliste ressursside range kokkuhoiu, ebaproduktiivsete kulude vähendamise, juhtimise ja kontrolli suurema paindlikkuse ning täpsuse parandamiseks. kavandatud näitajatest, järgima seaduste ja lepingute nõudeid.

Eelarve planeerimise põhimõtete rakendamise peamised eelised on:

Organisatsiooni rahaliste vahendite ratsionaalne kasutamine tänu äritehingute, finants- ja materjalivoogude õigeaegsele planeerimisele;
kulude ja kasumite täpsemad näitajad kui pikaajalises finantsplaneerimises;
töötajate suur materiaalne huvi kavandatud eesmärkide eduka täitmise vastu;
organisatsiooni rahaliste vahendite kokkuhoiu režiimi rakendamine jne.

Eelarve koostamine põhineb teatud põhimõtetel:

Eesmärkide ühtlustamise põhimõte;
vastutuse põhimõte nende moodustamise ja täitmise eest;
paindlikkuse põhimõte.

Eelarve on kooskõlastatud finantsdokument, mis kajastab konkreetse tegevusala laekumisi ja kulutusi. Eelarveprotsess on ettevõtte kui terviku ja selle üksikute struktuuriüksuste tegevuse finantsplaneerimise, raamatupidamise, analüüsi ja kontrolli tehnoloogia, mis põhineb eelarvete väljatöötamisel vastavalt teatud reeglitele.

Eelarve koostamine on vajalik finants- ja majandustegevuse planeerimiseks, ettevõtte erinevate osakondade tegevuse koordineerimiseks, kõikide tasandite juhtide stimuleerimiseks asjakohaste eesmärkide saavutamisel, kontrollimiseks. praegused tegevused, kava täitmise hindamine erinevate osakondade (vastutuskeskuste) poolt.

Eelarvestamise tehnoloogia hõlmab ettevõtete eelarvete moodustamist ja konsolideerimist. Selleks arendatakse seda finantsstruktuuri ettevõte, mis on allüksuste (vastutuskeskuste) kogum. Igaühele neist moodustatakse eraldi vastavad eelarved - tegevus-, investeeringu-, finants-. Tegevuseelarved hõlmavad järgmist:

1. müügieelarve;
2. tootmiseelarve;
3. inventuuri eelarve;
4. otseste tööjõukulude eelarve;
5. otseste materjalikulude eelarve;
6. tootmiseelarve;
7. eelarve;
8. majandamiskulude eelarve.

Investeeringute eelarved hõlmavad: a) reaalset investeeringute eelarvet; b) finantsinvesteeringute eelarve.

Finantseelarve koosneb: a) rahavoogude eelarvest; b) tulude ja kulude eelarve; c) bilanss.

Põhi(koond)eelarve on omakorda koondfinantsplaan, mis töötatakse välja eelarvete alusel mitmesugused või ettevõtte struktuuriüksused. Põhieelarve toimib ühenduslülina organisatsiooni erinevate plaanide vahel ja väljendub moodustamises finantseelarved mis koondavad kõik tema muud plaanid (eelarved). hindamine.

Eelarve planeerimise tehnoloogia arendamine organisatsioonis toimub järgmises järjestuses:

2. Absorptsioonkuluarvestus - täiskulude arvestamise meetod, mille puhul kõik otsesed ja kaudsed - üldised tootmiskulud arvatakse kasumi- ja tulumaksu arvestamisel otseste tootmiskulude hulka.

Riigi maksuarvestuse praktikas kasutatakse teist meetodit. Illustreerimiseks vaatleme näidet järgmiste andmetega: toodeti 15 eset ja müüdi 10 eset. hinnaga 20 tuhat rubla; materjalide maksumus ja tootmistöötajate töötasu on 5000 rubla. ühe toote jaoks; üldkulud müügiperioodil on 60 tuhat rubla. halduskulud ulatusid 50 tuhande rublani. Seega on otsese kuluarvestuse meetodi kohaselt kasum võrdne

20 000 X 10 - 5 000 X 10 - 60 000 - 50 000 = 40 000 rubla; absorptsioonikulu arvutamise meetodi järgi on kasum võrdne

20 000 x 10 - (5000 + 60 000/15) x 10 - 50 000 = 60 000 rubla.

Tagasi | |

Varud on ettevõtte käibevara kõige olulisem element. Rakendatud tootmistehas aktsiad sisaldavad aktsiaid materiaalsed ressursid(tooraine, materjalid, komponendid) ja kaubajäägid (varud valmistooted ladudes).

Kaubandusettevõtte jaoks on varude kõige olulisem element edasimüügiks mõeldud kaup.

Tõhus juhtimise planeerimine varud (nii materiaalsed ressursid kui ka valmistooted) on ettevõttes võimalikud ainult integreeritud finants- ja tegevusplaneerimise (eelarvestamise) protsessi lahutamatu ja lahutamatu osana, mis hõlmab kõiki majandustegevuse põhisegmente ja nendevahelisi seoseid. Selle põhjuseks on asjaolu, et tooraine- ja materjalivarud ning kaubajäägid kujutavad endast kaks lüli (etappi) ettevõtte käibekapitali pidevas ringlemise protsessis (ettevõtte tegevus- ja finantstsüklid), samuti investeerimistsükkel (investeeringud käibekapitali) (joonis 14.1).





Üldiselt väljendatakse varude liikumise kavandatud (ja vastavalt eelarveperioodi tulemustele ka tegelikku) bilansi klassikalise valemiga [Shchiborgts, 2001]:

Perioodi alguse saldo + Tulud - Kulud =

saldo perioodi lõpus.

Kuna materiaalsete ressursside ja valmistoodete varud kuuluvad nn vahevarade hulka (s.o finantstsükli vaheetapid),
siis saldovõrrandi tulu- ja kulukirjed määratakse vastavalt finantstsükli "eelmine" ja "järgnev" etapp. Niisiis näeb toormaterjalide ja materjalide varude tasakaalu võrrand välja järgmine:

Materiaalsete ressursside jääk perioodi alguses +

Ostueelarve - Planeeritud tootmistarbimine = Materiaalsete ressursside planeeritud (siht)jääk perioodi lõpus.

Kaubajääkide liikumise bilansi määrab toodangu (laekumine) ja müügi (kulu) suhe:

Valmistoodete jääk perioodi alguses + Planeeritud toodang - Planeeritud müügimaht = Valmistoodete planeeritud (siht)jääk perioodi lõpus.

Varude jääk eelarveperioodi alguses määratakse nende tegeliku väärtuse järgi. Ülejäänud kolmest tasakaaluvõrrandi komponendist on kaks suurust "antud" (st sõltumatud parameetrid) ja vastavalt neljas saadakse arvutamise teel. Reservide sihtjäägi väärtus planeeritakse eraldi reservide taseme optimeerimise metoodika alusel ning bilansivõrrandis on reservide lõppjäägi väärtus sõltumatu (“antud”) parameeter.


Valmistoodete varude puhul toimub laoseisu arvutamine järgmiselt. Kaubajääkide liikumise bilansivõrrandis on müügieelarve, mis määratakse nn CVP analüüsi ("kulude - maht - kasumi" analüüs eesmärgiga kindlaks teha müügi füüsiline ja kulumaht, mille juures) alusel. piirtulu rakendamisest on maksimaalne), - "antud" parameeter. Arvestuslik väärtus on planeeritud maht ja toodangu struktuur (tootmisprogramm):


Näide I4.1

Arvutage 2010. aasta II kvartali materjalide ostmise eelarve (kahte tüüpi valmistatud valmistooteid - A ja B, kahte tüüpi toorainet ja materjale - 111 ja 112, kõiki materjale tarbitakse eranditult tootmistegevuses), kasutades tabelis toodud andmed.

Indeks	materjalid
	111	112	Summa, tuhat rubla
1. Tootmisvajadus, kg (normatsioon)	84 000	44 000
2. Planeeritud saldod perioodi lõpus, kg (sihtbilansi planeerimine)	6000	1000
3. Koguvajadus pluss planeeritud materjalide jäägid perioodi lõpus, kg	90 000	45 000
4. Materjalide jäägid perioodi alguses, kg	5000	5000
5. Ostetavate materjalide kogus, kg	85 000	40 000
6. Planeeritud ostuhind 1 kg, tuhat rubla.	1	2,2
7. Ostukulud, tuhat rubla. (ostu eelarve)	85 000	88 000	173 000




Rea "1" (tootmisnõue) selgitus on näidatud allolevas tabelis.




Seega on varude haldamine varude jooksva bilansi optimaalse väärtuse hoidmine, et: a) vältida varude ülemäärase taseme teket, mis toob kaasa ettevõtte rahaliste vahendite liigse immobiliseerimise ja täiendavate ladustamiskulude;

b) tootmis- ja finantstsükli normaalse rütmi tagamine.

Nii teoorias kui ka praktikas on kaks varude suuruse määramise kriteeriumi - tootmislogistika (efektiivsuse) ja finantsstabiilsuse kriteeriumid - "mitmesuunalised" (konflikt), mis määrab ära teoreetilise lähenemise olemuse. varude praeguse taseme planeerimise probleem.

tempos. Nendest kaalutlustest järeldub, et oma ja laenatud kapital on olemas optimaalne suhe, mis vastab minimaalsele keskmisele finantseerimiskulule. See optimaalne kapitalistruktuur sõltub valdkonna iseärasustest, ettevõtte eriolukordadest ja kapitalituru tingimustest. Kõige üldisem soovitus on, et laenukapitali osa ei ületaks ettevõtte omavahendeid. Optimaalse struktuuri saavutamisel, et oleks võimalik kasutada täiendavaid laenukapitali allikaid ilma allikate struktuuri rikkumata, on vaja suurendada omakapitali samas mahus.

5.2. Finantsplaneerimine ettevõttes

Planeerimine kui tootmisjuhtimise üks olulisemaid funktsioone on protsess, mille eesmärk on välja töötada, koostada plaan, tulevaste tegevuste meetod, äriüksuse arengusuundade määramine. Planeerimise käigus töötatakse välja kavandid majandusüksuse soovitud seisukorra kohta võimalikes (oodatavates) tingimustes, töötatakse välja kavandatud eesmärgini viivate sammude sisu ja järjestus ning tehakse kindlaks lõpptulemused.

Planeerimise põhijooned on järgmised:

- keskenduda tulevikule;

- tähtaegade määramine;

- näitajate süsteemi väljatöötamine, mis peaks olema

saavutatakse nende rakendamise ja rakendamise tulemusena. Planeerimise eesmärk on luua suunised edasiseks tegevuseks.

Ettevõtetes eristatakse olenevalt juhtimisobjektist planeerimisobjekti ja vastavalt sellele objektorienteeritud planeeringuala.

Reeglina eristavad ettevõtted:

- tehniline ja majanduslik planeerimine;

- töö planeerimine ja töötasu;

- tootmise planeerimine;

- finantsplaneerimine.

finantsplaneerimine paistab silma nende planeerimisvaldkondade hulgas:

- ettevõtte finantsjuhtimise elemendina;

- alamsüsteemina majandus- jaäriplaneerimine ettevõttes.

Praegu on finantsplaneerimisel kaks peamist klassifikatsiooni:

1) vastavalt ajaperioodile, milleks plaanid koostatakse:

- lühiajaline (kuni 1 aasta, kuu, kvartal);

- keskmise tähtajaga 1 aasta;

- pikaajaline üle 1 aasta.

Selle klassifikatsiooni alusel seotakse vajadused nende katmiseks raha kogumise allikate ja vahenditega:

- peal lühiajaline- võlgnevused;

- keskmise tähtajaga - pangalaen;

- pikaajaliseks - investeerimislaen, tagatislaen, aktsiaemissioon;

2) vastavalt ülesannetele, mille lahendus tuleks pakkuda:

- strateegiline (perspektiiv);

vool;

Töökorras.

Ettevõtte finantsplaneerimise süsteemsuse tagab järgmiste elementide olemasolu ja omavaheline seos:

- finantsplaneerimise eesmärk;

- finantsplaneerimise teemad;

- finantsplaneerimise teema;

- finantsplaneerimise objektid;

- finantsplaneerimise põhimõtted;

- finantsplaneerimise meetodid;

- planeerimise infotugi;

- finantsplaneerimise vormid;

- finantsplaneerimise tulemused;

- ettevõtte finantsplaneerimise tõhususe hindamine. Seetõttu tehakse ettepanek kaaluda edasist finantsplaneerimist

süsteemi iga elemendi osa.

Finantsplaneerimine ettevõttes algab planeerimise eesmärgi ja ülesannete püstitamisest selle saavutamiseks.

Finantsplaneerimise eesmärk on luua võrdlusaluste süsteem ettevõtte kõige tõhusamaks rahaliseks toetamiseks.

Finantsplaneerimise ülesanded, määratakse reeglina tüüpide järgi

ja planeerimise kiireloomulisus. Need sisaldavad:

- turvalisus rahalised tingimused ettevõtte arendamine;

- rahavoogude suuruse ja ajastuse koordineerimine;

- ettevõtte rahaliste vahendite laekumise ja kulutamise õigeaegsuse ja usaldusväärsuse tagamine;

- ettevõtte likviidsuse ja maksevõime tagamine antud ajahetkel;

- ettevõttes tehtud otsuste tõhususe hindamine.

Teemade planeerimine– struktuuriüksused, majandusteenused, spetsialistid, ettevõtte finantsplaneerimise protsessi eest vastutavad finantsjuhid.

Finantsplaneerimise teema- finantsnäitajate süsteemi väljatöötamise protsess, mis määravad kindlaks tulevaste tegevuste põhisuunad ettevõtte rahaliste vahendite moodustamisel ja kasutamisel.

Finantsplaneerimise objektid:kõik ettevõtte finantsplaneerimise objektid võib rühmitada järgmiselt:

1. Ettevõtte tegevust iseloomustavad näitajad.

2. Rahalisi ressursse ja vajadusi iseloomustavad näitajad.

3. Ettevõtte rahavood.

4. maksumaksed.

5. Finantsseisund ja maksevõime.

1. Ettevõtte tegevust iseloomustavad näitajad: a) tegevuste kulutulemused:

Brutokäive;

- kaubanduslikud tooted;

- toodete müügist saadud tulu; b) tootmiskulud:

- elementide järgi (tooraine, abimaterjalid, kütus, energia, palk, amortisatsioonitasud jne);

- vastavalt kuluartiklitele;

Otsene kuluarvestuse meetod (otsene ja kaudne);

- tootmismahtude suhtes (konstantne ja muutuv)

c) sissetulek ja säästud:

Brutopalk;

- kasum ja maksed kasumist;

- kasumist moodustatud fondid.

2. Rahalisi vahendeid ja vajadusi iseloomustavad näitajad: a) mahud omavahendid; b) kaasatud vahendite suurus (laenatud, stabiilsed kohustused); c) investeerimisvajadused;

d) ettevõtte praegused (rahalised ja tegevuslikud) vajadused.

3. Ettevõtte rahavood: a) tüübi järgi rahavool:

- raha laekumine (raha sissevool ettevõtetesse erinevatest allikatest);

- raha väljavoolud (ettevõtte sularaha kulud erinevates valdkondades);

- ettevõtte netorahavoog (raha laekumise ja väljavoolu vahe);

b) tegevuse liigi järgi:

- investeeringute rahavood (sisse- ja väljavoolud);

- põhitegevuse (jooksvad) rahavood (sisse- ja väljavoolud);

- finantsrahavood (sisse- ja väljavoolud).

Investeeringu rahavood on ettevõtte põhivara ja muude investeerimistegevuse objektide soetamise ja müügiga seotud investeerimistegevuse tulemus.

Investeerimistegevuse sissevoolud hõlmavad: põhivara müügist, immateriaalsest põhivarast, väärtpaberiplokkide müügist saadud tulu, teiste ettevõtete soetatud väärtpaberite dividende ja intresse, laenajate tasutud laenude laekumist.

Investeerimistegevuse väljavool: põhikapitali elementide soetamise, väärtpaberiplokkide soetamise, laenude väljastamisega seotud kulud.

Põhitegevuse rahavood (jooksev, põhi, tootmine) genereeritakse ettevõtte põhitegevusest, mis on suunatud toodete tootmisele ja müügile või teenuste osutamisele.

Sissevool põhitegevusest: laekumine klientidelt müüdud kaupade või osutatud teenuste eest, muu laekumine, mis ei ole seotud investeerimis- või finantseerimistegevusega.

Väljavool: maksed tarnijatele tarnitud toodete eest, mitmesugused maksed töötajatele (palgad, töötasud, lisatasud, rahalised stiimulid), maksude ülekandmine, kommertslaenu andmine ostjatele, trahvid, tagatised, trahvid, muud, mis ei ole seotud investeeringutega ja finantstegevus.

Finantstegevusest moodustuvad rahavood, mille põhiolemus on rahaliste vahendite kaasamine ettevõttesse. Finantstegevuse tulemuseks on muutused ettevõtte omakapitali ja laenatud vahendite suuruses ja koosseisus. Muutusi põhjustavatest tehingutest tulenevad rahavood

kajastatakse rahavoogude aruande jaotises Finantstegevus.

Finantstegevuse laekumine: laekumine lihtaktsiate ja eelisaktsiate emissioonist, tulu võlakirjade emiteerimisest, pangalaenud.

Väljavool: dividendimaksed emiteeritud aktsiatelt, tagasiostud oma aktsiad, võlakirjade intresside tagasimaksmine, kapitalirendi maksed, intressid pankadele ja põhiosa tagasimaksmine.

4. Maksumaksed a) ajaliselt; b) tüübi järgi.

5. Finantsseisund ja maksevõime: a) finantsstabiilsuse näitajad; b) likviidsusnäitajad; c) maksevõime näitajad;

d) näitajad äritegevus; e) kasumlikkuse näitajad.

Finantsplaneerimise põhimõtted. Finantsplaneerimise korralduse tõhususe määrab järgmiste planeerimispõhimõtete (reeglite) järgimine ettevõttes:

süsteemne;

järjepidevus;

Paindlikkus;

- täpsus (täielikkus);

- järjepidevus;

objektiivsus;

Selgus.

Süstemaatiline planeerimine seisneb vajaduses võtta ettevõttes arvesse kogu planeerimissüsteemi elementide komplekti ja nendevahelisi suhteid.

Planeerimise järjepidevus tähendab, et planeerimisprotsess peab ettevõttes toimuma pidevalt, võttes arvesse möödunud perioodide tulemuste muutusi ja kohandusi.

Paindlikkuse põhimõte on anda planeeringutele ja planeerimisprotsessile võimalus muuta oma suunda ettenägematute asjaolude tõttu. Selle põhimõtte rakendamiseks tuleb koostada plaanid, et neid saaks muuta, kooskõlastades need muutuvate sise- ja välised tingimused. Praktikas rakendatakse seda põhimõtet nn finantsreservi (likviidsusreserv, kindlustus) plaanides

reserv, reservfond jne), muudatuste ja vääramatu jõu korral.

Täpsuspõhimõtte olemus taandub plaanide konkretiseerimisele ja detailiseerimisele sedavõrd, et välised ja sisetingimused ettevõtlik tegevus.

Järjepidevus planeerimine seisneb selles, et ettevõtte erinevate plaanide kõik näitajad peavad olema üksteisega kooskõlas nii suuruse kui ka teostamise ajastuse poolest.

Objektiivsuse põhimõte seisneb selles, et planeeringud peaksid kajastama tegelikke näitajaid, mis iseloomustavad tipptasemel ettevõtetele.

Planeerimise selgus seisneb lihtsalt loetavate ja operatiivseid otsuseid tehtavate planeeringuvormide väljatöötamises. juhtimisotsused.

Põhiliseks finantsplaneerimise meetodidettevõttes kasutatakse tasakaalu, normatiivseid, tõenäosuslikke, trendi ekstrapoleerimise meetodeid, eksperthinnangute meetodit, prognoosimist,majanduslik ja matemaatilinemeetodid, planeeritud otsuste optimeerimise meetod jne. Meetodeid rakendatakse sõltuvalt ettevõtte finantsplaneerimise ülesannetest ja kiireloomulisusest.

Essents tasakaalu meetod avaldub selles, et tasakaalu rajamisega saavutatakse seos olemasolevate ressursside ja tegeliku vajaduse (tekkeallikate) vahel. AT praktiline tegevus seda kasutatakse rahavoogude ja -vahendite liikumise, maksekalendrite, organisatsiooni tulude ja kulude arvutamiseks. Bilansimeetod seisneb näiteks perioodi alguse rahaliste vahendite jääkide, perioodi vahendite liikumise, perioodi lõpu vahendite jääkide sidumises ning kulutuste summa vastavusse viimises nende laekumisega.

Normatiivne meetod võimaldab kasutada eelnevalt väljatöötatud ja kehtestatud norme ja standardeid ettevõtte vajaduste jaoks teatud tüübid ettevõtte ressursid ja moodustamise allikad, kulud ja mahaarvamised. Finantsplaneerimise süsteem kasutab erinevaid riigi-, munitsipaal-, piirkondlikke, tööstus-, sisenorme ja standardeid, mis sisaldavad maksu- ja mahaarvamismäärasid, erinevate seadmerühmade amortisatsioonimäärasid, kasumi jaotamise korda, käibekapitali standardeid, tootmiskulude kujunemist, jne P.

Tõenäosuslik-statistiline meetodeid kasutatakse möödunud perioodide dünaamika uurimiseks, struktuurinäitajate analüüsimiseks, tuvastamiseks

kõrvalekalded ja kõrvalekallete põhjused, keskmiste väärtuste saamine (keskmine tarneaeg, kaalutud keskmine kapitali hind), riskianalüüs jne.

Trendi ekstrapoleerimise meetod põhineb teatud näitaja dünaamika statistilisel vaatlusel ja selle arengutrendi määramisel. Vaatluste põhjal ehitatakse üles nn trendijoon (dünaamika) ja ekstrapoleeritakse näitajad eelseisvaks tegevusperioodiks. Seega abiga seda meetodit objekti mineviku arengu seadused kanduvad üle tulevikku.

Eksperthinnangute meetod seisneb valitud teadmistevaldkonna spetsialistide küsitluste läbiviimises. Selliseid küsitlusi saab omakorda läbi viia järgmiste meetoditega: “intervjuu”, “ümarlaud”, “ ajurünnak”, analüütiliste memorandumite meetod, küsimustik. Ülaltoodud meetodite abil saadud andmeid töödeldakse statistiliselt, mille tulemusena moodustub rida ekspertarvamusi, mis kajastavad nende kollektiivset arvamust valitud probleemi kohta.

Prognoosimine on teaduslik ennustus sündmuste käigu kohta, hüpoteeside, stsenaariumide, tulevikus aset leidvate majandusprotsesside mudelite konstrueerimine. Ennustamist kasutatakse tavaliselt juhtimisprotsessi ühes algfaasis, et hinnata, milleni juhtimistegevused võivad viia, millised on nende eeldatavad soodsad ja ebasoodsad tagajärjed ja tulemused. Prognoosid koostatakse tavaliselt mitmes versioonis, mis võimaldab teil uurida erinevaid alternatiivseid viise edasisi tegevusi ja valida neist parim.

Optimeerimismeetod seisneb mitmete kavandatud arvutuste variantide koostamises optimaalsete arvutuste valimiseks. Samal ajal saab juhisteks kasutada vähendatud kulude, jooksvate kulude ja kapitaliinvesteeringute miinimumi kõige tõhusam selle kasutamine, praeguse kasumi maksimeerimine, rahavoog, kapitali tasuvus.

Sisu majanduslik ja matemaatiline meetod seisneb selles, et see võimaldab leida ja põhjendada vahelise seose kvantitatiivset väljendust finantstulemused ja nende suurust mõjutavad tegurid. Matemaatilised mudelid tegurite koguarvust valitakse ühe- või mitmefaktoriliste mudelite (Altmani pankroti prognoosimise mudel, faktoranalüüs kasumlikkus Duponti meetodi järgi jne).

Võrgumeetod võimaldab võrguskeemide või mudelite põhjal kirjeldada täitmise organisatsioonilist ja tehnoloogilist järjekorda

tegevused ja nendevahelised seosed, tagavad tegevuse koordineerimise, kooskõlastavad rahalised vahendid ja allikad. võrguskeem on teabemudel, mis kajastab eesmärgi või konkreetsete ülesannete saavutamisele suunatud toimingute komplekti sooritamise protsessi. Praktikas kasutatakse seda meetodit investeerimisprojekti rahalise toetuse plaani, ettevõtte kriisist väljatoomise ning maksevõime ja likviidsuse taastamise programmi jms koostamisel.

Finantsplaneerimise infotugi- see on asjakohaste informatiivsete näitajate pidev sihipärane valik, mis on vajalik tõhusate juhtimisotsuste elluviimiseks ettevõtte erinevates valdkondades. Need sisaldavad:

- riigi üldist majandusarengut iseloomustavad näitajad;

- ettevõtte valdkondlikku kuuluvust iseloomustavad näitajad;

- siseriiklike ja rahvusvaheliste finantsturgude olukorda iseloomustavad näitajad;

- näitajad, mis on moodustatud ettevõtte sisemistest teabeallikatest (statistilised ja finantsarvestuse andmed, juhtimisarvestus, ettevõtte analüütiline töö).

Planeerimise vormid on reeglina ettevõtte finantsplaneerimise spetsiifilised viisid. Finantsplaneerimise vormid määratakse kindlaks plaanide koostamise tähtaegadega. Finantsplaneerimise vormide hulka kuuluvad: tulude ja kulude bilanss, ettevõtte arenduseelarve, rahavoogude eelarve, müügiprognoos, kuluprognoos jne.

Finantsplaneerimise tüüpide, vormide ja meetodite seoseid saab esitada tabeli kujul. 5.1.

Tabel 5.1.

Finantsplaneerimise liikide, vormide ja meetodite tunnused

Strateegiline	Pakkuda	Pikaajaline	Stsenaarium	Eksperdi meetod
	arengut	(rohkem kui 1 aasta)	arengut	hinnangulised, majanduslikud
	ettevõtetele			matemaatilised
			Strateegiline	modelleerimine,
				tõenäosuslik -
			Arenduseelarve	statistiline
			ettevõtetele	meetodid, meetodid
				ekstrapoleerimine,
				arvuti
				modelleerimine,
				ennustamine,
				optimeerimise meetodid
	Pakkuda		Sissetulekute saldo ja	tasakaal,
	tegevust		kulud	normatiivne
	ettevõtetele		Konsolideeritud eelarve
	ajal		liigutused
			Raha
			ettevõtetele
			Aastaeelarve
			Investeering
			ennustav
			ettevõtetele
Viivitamatult	Pakkuda		Makse	Tasakaal
	makseviis		kalender,	Ekspressmeetodid
	obnost sisse		sularahaplaanid,	rahaline
	aastaringselt			osariigid
			liigutused
			Raha
			Maksud
			kalender
			Saateplaan
			tooted
			Tagasimakse graafik
			võlg

Finantsplaneerimise tulemuson plaanide, kalkulatsioonide, eelarvete kogum, mille alusel korraldatakse, viiakse ellu ja kontrollitakse tegevusi ettevõtte rahaliseks toetamiseks.

Finantsplaneerimine on läbiviimise aluseks finantsanalüüs ja kontroll (plaani ja fakti võrdlus). Finantskontrolli ja analüüsi tulemuste põhjal omakorda korrigeeritakse finantsplaane.

finantsplaneerimine— on kõigi tulude ja raha kulutamise suundade planeerimine organisatsiooni arengu tagamiseks. Selle protsessi peamised eesmärgid on luua vastavus organisatsiooni rahaliste ressursside kättesaadavuse ja nende vajaduse vahel, rahaliste ressursside moodustamiseks tõhusate allikate valik ja kasumlikud võimalused nende kasutamiseks.

Finantsplaneerimise käigus luuakse rahaliste ja materiaalsete ressursside optimaalne proportsioon. Finantsplaneerimine organisatsioonides on omavahel seotud äriplaneerimisega ja põhineb näitajatel tootmisplaan(toodangu maht, müük, tootmiskulude kalkulatsioon, kapitaliinvesteeringute plaan jne). Finantsplaani projekti koostamise käigus lähenetakse kriitiliselt tootmisplaani näitajatele, selgitatakse välja ja kasutatakse ära nendes arvestamata majandisisesed reservid ning võimalused nende efektiivsemaks kasutamiseks. tootmisvõimsus ettevõtted, materiaalsete ressursside ratsionaalsem kasutamine, toodete kvaliteedi parandamine, tootevaliku laiendamine jne. Samal ajal on finantsplaneerimine mõeldud selleks, et määrata kindlaks optimaalsed proportsioonid finantssuhete valdkonnas, st tagada ratsionaalne tasakaal tootmismaht, toodangu kasvutempod ja ettevõtte rahalised vahendid, tootmise laiendamiseks suunatud eelarve-, oma- ja krediidiressursside vahel.

Finantsplaneerimine toimub erineva sisu ja eesmärgiga finantsplaanide koostamise teel, sõltuvalt planeerimise ülesannetest ja objektidest. Sellest lähtuvalt tuleks finantsplaanid jagada pikaajalisteks, jooksvateks ja operatiivseteks.

Pikaajalises finantsplaanis määratakse organisatsiooni arengu peamised finantsparameetrid ning töötatakse välja strateegilised muudatused selle finantsvoogude liikumises. Kehtivas finantsplaanis on kõik organisatsiooni arengukava lõigud seotud finantsnäitajatega, määratakse finantsvoogude mõju tootmisele ja müügile ning organisatsiooni konkurentsivõime jooksval perioodil. Operatiivne finantsplaan sisaldab lühiajalisi taktikalisi tegevusi - makse- ja maksukalendri koostamist ja täitmist, kassaplaani kuuks, kümnendiks, nädalaks.

Finantsplaneerimise ülesanded:
• reservide väljaselgitamine organisatsiooni sissetulekute suurendamiseks ja nende mobiliseerimise viisid;
• rahaliste ressursside tõhus kasutamine, organisatsiooni arendamiseks kõige ratsionaalsemate suundade kindlaksmääramine, pakkudes kavandatud perioodil suurimat kasumit;
• rahaliste vahendite sidumine organisatsiooni tootmisplaani näitajatega;
• optimaalsete finantssuhete tagamine eelarve, pankade ja muude finantsstruktuuridega.

Objektid finantsplaneerimine on:

• rahaliste vahendite liikumine;
• rahaliste vahendite moodustamisest, jagamisest ja kasutamisest tulenevad rahalised suhted;
• rahaliste vahendite jaotamise tulemusena kujunenud kuluproportsioonid.

Organisatsiooni finantsplaneerimise põhimõtted

Prioriteetide seadmine. Finantsplaneerimine on seotud kavandatavate objektide ja protsesside tegeliku keerukusega. Finantsplaneerimisel on oluline välja tuua olulisemad seosed ja sõltuvused, kombineerida need mooduliteks, mis võtavad arvesse organisatsiooni finantstegevuse valdkondi ja on ühtse plaani struktuurielemendid. Selline lähenemine võimaldab jagada finantsplaneerimise protsessi eraldi planeerimisarvutusteks ning lihtsustada plaani väljatöötamise ja elluviimise protsessi, samuti selle elluviimise jälgimist.

Prognoosimine organisatsiooni nii välise kui ka sisemise, majandus-, finantskeskkonna seisukord viiakse läbi peamiste tegurite süstemaatilise analüüsi kaudu. Prognoosi kvaliteet määrab ka finantsplaani kvaliteedi.

Rahalise kindlustunde tagamine. Finantsplaneerimisel tuleks arvestada finantsriskid seotud finantsotsuste tegemisega, samuti riskide kõrvaldamise või vähendamise võimalusega.

Optimeerimine. Selle põhimõtte kohaselt peaks finantsplaneerimine tagama piirangute osas vastuvõetavate ja parimate alternatiivide valiku rahaliste ressursside kasutamiseks.

Koordineerimine ja integreerimine. Finantsplaneerimisel tuleks arvestada organisatsiooni erinevate valdkondade integreeritusega.

tellimine. Finantsplaneerimise abil luuakse ühtne kord organisatsiooni kõigi töötajate tegevuste jaoks.

Kontroll. Finantsplaneerimine võimaldab tõhus süsteem kontroll tootmis- ja majandustegevuse üle, organisatsiooni kõigi osakondade töö analüüs.

Dokumentatsioon. Finantsplaneerimine annab organisatsiooni finants- ja majandustegevuse protsessi dokumenteeritud esituse.

Finantsplaneerimise praktikas tuleks eristada kolme planeerimismeetodit. Esimeses planeerimismeetodis viiakse see läbi alt üles, hierarhia madalaimast tasemest kõrgeima. Alumised struktuuriüksused koostavad ise oma töö jaoks üksikasjaliku finantsplaani ja integreeritakse seejärel kõrgematele tasanditele, moodustades lõpuks organisatsiooni finantsplaani.

Teise meetodi puhul viiakse finantsplaneerimine läbi ülalt alla. Sel juhul viiakse finantsplaneerimise protsess läbi organisatsiooni plaani alusel, detailselt selle näitajad hierarhias ülalt alla. Samas peavad struktuuriüksused konverteerima neile saabuvad kõrgemate tasandite finantsplaanid oma allüksuste plaanideks.

Kolmas meetod on vastuplaneerimine, mis on finantsplaneerimise esimese ja teise meetodi süntees. See meetod hõlmab finantsplaani väljatöötamist kahes etapis. Esimeses etapis (ülevalt alla) viiakse läbi jooksev finantsplaneerimine vastavalt põhieesmärkidele. Teises etapis (alt üles) koostatakse lõplik finantsplaan vastavalt üksikasjalike näitajate süsteemile. Ühtlasi kantakse erinevate tasandite kokkuleppel edukaimad lahendused lõplikesse finantsplaanidesse.

Finantsplaneerimise protsesside olemus

finantsplaneerimine on [[Finantsressursid / Finantsressursid]]i moodustamiseks ja kasutamiseks tulevaste tegevuste kindlaksmääramise protsess, mille käigus võetakse vastu ettevõtte finantstegevusega seotud kvantitatiivsed ja kvalitatiivsed eesmärgid ning määratakse nende kõige tõhusama saavutamise viisid.

Finantsplaneerimise eesmärgid:
• taastootmisprotsessi tagamine sobivate rahaliste vahenditega nii mahult kui ka struktuurilt;
• planeerimisobjekti määratlemine;
• süsteemide arendamine tegevus-, haldus- ja strateegiliste plaanide eraldamisega;
• vajalike rahaliste vahendite arvutamine;
• sise- ja välisfinantseerimise mahu ja struktuuri arvutamine, reservide väljaselgitamine ja lisafinantseerimise mahu määramine;
• ettevõtte tulude ja kulude prognoos.

Finantsplaneerimine on tihedalt seotud ja toetub ettevõtte turundus-, tootmis- ja muudele plaanidele, on allutatud ja üldine strateegia ettevõtetele.

Planeerimine on vajalik:

• aru saada, kus, millal ja kellele ettevõte tooteid tootma ja müüma hakkab;
• teada, milliseid ressursse ja millal ettevõte oma eesmärkide saavutamiseks vajab;
• kaasatud ressursside tõhusa kasutamise saavutamiseks;
• ebasoodsate olukordade ennetamiseks, analüüsimiseks võimalikud riskid ja kehtestada nende vähendamiseks konkreetsed meetmed.

Finantsplaneerimise ülesanded

Ettevõtte finantsjuhtimise valdkonnas on oluliseks ülesandeks eelarve koostamine ehk tervikliku finantsplaani koostamine.

Annab selge arusaamise ja analüüsi erinevaid valikuid seatud eesmärkide saavutamine, millele järgneb optimaalsete väljavalimine vastavalt määratud kriteeriumidele: kasum, kassalaekumised, bilansi struktuur jne. Määrab näitajad, mida tegevuste hindamisel kasutatakse. Arutab võimalikke muudatusi uue olukorraga seotud plaanides. Parandab plaane, võttes arvesse kavandatavaid muudatusi.

Sõltuvalt püstitatud ülesannetest eristatakse järgmisi eelarvetüüpe, mis liigitatakse terminite järgi: lühiajalised (aasta, kvartal); pikaajaline, seotud kapitaliinvesteeringutega (koostatud pikema perioodi kohta).

Finantsplaneerimise etapid

Finantsplaneerimise protsessi peamised etapid:
1. Ettevõtte finantsseisundi analüüs.
2. Prognooside prognooside ja eelarvete koostamine.
3. Ettevõtte üldise finantsressursside vajaduse kindlaksmääramine.
4. Rahastamisallikate struktuuri prognoosimine.
5. Tõhusa kontrolli- ja juhtimissüsteemi väljatöötamine.
6. Koostatud planeeringute korrigeerimise korra väljatöötamine

finantsprognoosimine

Täiendava välisfinantseerimise vajaduse arvutamine

Finantsplaneerimise aluseks on finantsprognoosimine, st hinnangut tehtavate otsuste võimalike rahaliste tagajärgede kohta ja välised tegurid mis mõjutavad ettevõtte tulemuslikkust. Alguspunkt finantsprognoos on müügi ja sellele vastavate kulude prognoos; lõpp-punkt ja eesmärk on arvutada välja lisarahastuse vajadus.

Finantsprognoosimise põhiülesanne seisneb täiendavate finantseerimisvajaduste väljaselgitamises, mis ilmnevad kaupade müügimahu või teenuste osutamise mahu suurenemise tulemusena.

Täiendavate finantsvajaduste prognoosimine

Ettevõtte laienemine (müügimahtude kasv) toob paratamatult kaasa vajaduse suurendada oma varasid ( ja ). Vastavalt sellele varade kasvule peaks tekkima täiendavaid finantseerimisallikaid. Mõned neist allikatest (näiteks viitvõlad) suurenevad vastavalt ettevõtte müügimahtude kasvule. Varade ja kohustuste suurenemise erinevus seisneb täiendava finantseerimise vajaduses.

Seega on välisfinantseerimise vajadus seda suurem, mida suurem on olemasolev vara, tulude kasvutempo ja puhaskasumi dividendideks jaotamise määr ning mida väiksem, seda suurem on lühiajalised kohustused ja müügi puhaskasumlikkus. .

Täiendava rahastamise otsuse tegemise protsessis eraldada osuued sammud rahastamisvajaduste prognoosimisel:

• müügiprognoosi koostamine statistilistel meetoditel, kasutades majandus- ja matemaatilisi mudeleid, samuti eksperthinnangute põhjal;
• muutuvkulude prognoosimine;
• nõutava müügimahu saavutamiseks vajaliku põhi- ja käibevara finantseerimise prognoosi koostamine;
• välisfinantseerimise vajaduste arvutamine ja sobivate allikate otsimine.

Välisfinantseeringu vajaduse arvestus toimub müügiprotsendi meetodil.

See meetod põhineb järgmistel eeldustel:

• muutuvkulud Käibevara ja lühiajalised kohustused kasvavad proportsionaalselt müügi kasvuga;
• püsikulude muutus
  seotud maksimaalse väärtuse ja võimsuse tegeliku kasutusastmega;
• põhivara väärtuse kasvu protsent arvutatakse antud käibe kasvu protsendi kohta vastavalt tehnoloogilised tingimusedäritegevust ja arvestades prognoosiperioodi alguses rahaliselt alakasutatud põhivara, materjali määr
  ja olemasolevate tootmisvahendite vananemine jne;
• pikaajalised kohustused ja omakapital on võetud prognoosis muutmata kujul;
• jaotamata kasumi prognoosimisel võetakse arvesse puhaskasumi dividendide jaotamise määra ja müügi puhaskasumlikkust: prognoositav puhaskasum liidetakse baasperioodi jaotamata kasumile ja lahutatakse dividendid.

Kui ettevõttel puudub võimalus või soov kaasata täiendavaid rahaallikaid, võimalikud viisid Probleemi lahenduseks on dividendide kasumi jaotamise määra vähendamine ja müügi puhaskasumi määra suurendamine.

Pärast vajalike korrigeerimiste tegemist arvutavad nad välja, kui paljudest kohustustest ei piisa vajalike varade katmiseks. See on vajalik täiendava välisrahastuse summa.

See metoodika vastab järgmisele valemile lisafinantseerimise vajaduse arvutamiseks:

Täiendav rahastamine\u003d A f α - P f α- R p V f (1 + α) (1 - ∂),

• Ja f - aruandlussaldo muutuvvara;
• α- prognoositav müügi kasvutempo;
• П f - aruandlussaldo muutlikud kohustused;
• R p - puhas;
• In f - aruandeperioodi tulud;
• ∂ on puhaskasumi dividendide jaotamise määr.

Valem näitab, et välisfinantseerimise vajadus on seda suurem, mida suurem on käibevara ja tulude kasvutempo ning puhaskasumi dividendideks jaotamise määr ning mida vähem, seda suuremad on lühiajalised kohustused ja müügi puhaskasumlikkus.

Valem annab täpsed andmed välisfinantseerimise vajaminevate mahtude kohta juhul, kui ettevõte töötab täisvõimsusel ja põhivara väärtuse protsentuaalne kasv langeb kokku toodangu ja müügi protsendilise kasvuga.

See valem võib sisaldada ka tulevasi kavandatud müügitulu väärtusi ja dividendide kasumi jaotamise määra.

Finantsprognoosi ekspressmeetodite eesmärk— lisafinantseeringu mahu (või paigutamist vajavate vahendite suuruse) arvestus tegevuste mahu kavandatud muudatuse läbiviimisel.

Pärast seda kõike arvutades saavad nad teada, kui paljudest kohustustest ei piisa vajaliku vara katteks. Selleks on vaja täiendavat välist rahastamist. Seda summat saab arvutada ka valemi abil

EFN = (A/S) DS – (L/S) DS – (PM) (PS) (1–d),

• A/S - bilansi muutuvvara, väljendatuna protsendina müügist;
• DS - tulude kasvutempo või müügimahtude muutus;
• L/S - bilansi muutuvkohustused, väljendatuna protsendina müügist;
• PM - müügi tegelik kasumlikkus (tegelik puhaskasum / tegelik tulu);
• PS - planeeritud müügimaht või prognoositav tulu;
• d on väljamakstud dividendide osa (tegelikud dividendid / tegelik puhaskasum).